Ради модернизации томского свинокомплекса топ-менеджмент Сибирской аграрной группы (САГ) пошел на личные финансовые риски. Чтобы получить кредит Сбербанка на 655 млн руб., акционерам САГ пришлось передать банку в залог 26% своих акций. Но распорядиться этим пакетом банк пока не сможет — права на управление и голосование акциями менеджеры сохранили за собой.
В САГ входят 2 мясоперерабатывающих предприятия в Томске, свиноводческое (на 117 тыс. голов) и зерноперерабатывающее предприятия, комбикормовый и молочный заводы, а также розничная сеть в Томске (71 торговая точка). По собственным данным, занимает 80% рынка полуфабрикатов и колбасных изделий Томской области. Консолидированная выручка за 2005 г. — 2,4 млрд руб., чистая прибыль — 249,4 млн руб. Владельцами САГ являются 3 ее топ-менеджера — Андрей Тютюшев, Тимур Хисматуллин и Руслан Гурьев.
Сибирская аграрная группа приступила к модернизации свинокомплекса в Томской области весной этого года, рассказал «Ведомостям» председатель совета директоров группы Т. Хисматуллин. Проект предусматривает монтаж на свинокомплексе нового оборудования для выращивания свиней и производства свинины, а также установку систем вентиляции и сухого кормления.
Предполагается, что к 2008 г. поголовье свинокомплекса возрастет со 117 тыс. до 180 тыс. голов, а производство мясных и колбасных изделий — с 1 тыс. т до 2 тыс. т в месяц. Реализация этой программы оценивается в 940 млн руб. Около 655 млн руб. составил долгосрочный кредит Сибирского банка Сбербанка России. Согласно отчетности САГ, он предоставлен группе до декабря 2010 г. Остальные средства она получит от размещения облигационного займа на 400 млн руб.
Договор о предоставлении кредита со Сбербанком России САГ подписала в феврале 2006 г., и, чтобы его получить, акционерам пришлось передать в залог блокпакет акций группы — около 26%, говорит Т. Хисматуллин. Согласно отчетности САГ, пакет был сформирован за счет долей топ-менеджеров группы. Так, гендиректор компании А. Тютюшев, владеющий 64,5%, передал 16,8%, Т. Хисматуллин из своего 27,8%-ного пакета передал в залог 7,2%, а первый заместитель гендиректора Р. Гурьев отдал 2,2%. Пакет акций был передан в Сбербанк 4 сентября 2006 г. без права управления и голосования со стороны банка.
По словам Т. Хисматуллина, кроме пакета акций залогом по кредиту также стало оборудование и недвижимость САГ. Какие именно обекты будут обеспечивать кредит, Т. Хисматуллин не сообщил.
В Сибирском банке Сбербанка отказались комментировать отношения с одним из своих клиентов.
Сбербанк часто использует подобную схему залога акций при кредитовании. Так, с 2000 г. в залоге у банка находится контрольный пакет авиакомпании «Сибирь», он также передан ему без права управления и голосуют им по-прежнему топ-менеджеры авиакомпании.
По словам директора ИКАР Дмитрия Рылько, агрокомплексы успешно используют схему передачи определенного пакета акций кредитору для получения средств, когда обем займа слишком велик или имущественный комплекс не обеспечивает всей суммы. В феврале 2006 г. группа «Черкизово» приняла решение о передаче в залог Газпромбанку 51% акций ООО «АПК «Михайловский» на сумму 2,8 млрд руб. для получения кредита на такую же сумму. Деньги планировалось потратить на строительство в Липецкой области четырех свинокомплексов, рассчитанных на 4 тыс. 800 голов каждый.
А вот Юрий Сутягинский, владелец компании «Титан», строящей в Омской области свинокомплекс на 100 тыс. голов, говорит, что не пойдет на залог акций компании для получения кредита. «Закладывая часть компании, собственник может лишиться ее, допустив малейший просчет в бизнес-плане», — говорит он. Ю. Сутягинский считает более разумным залог недвижимого имущества, хотя признает, что не у всех аграриев таких активов достаточно для получения займа. Со стороны банков требования акций в залог Ю. Сутягинский считает чрезмерными. «Участвовать в проекте по развитию АПК банки заставляют только политические мотивы, они теряют огромные деньги, выдавая кредиты аграриям, поэтому их требования к заемщикам слишком агрессивны, особенно это касается Сбербанка», — поясняет он.